KONTAN.CO.ID - JAKARTA. Pada bulan Februari yang lalu, PT Indofood CBP Sukses Makmur Tbk (ICBP) tengah menjajaki akuisisi seluruh saham Pinehill Company Limited.

Dalam keterbukaan yang disampaikan, Selasa (11/2), Corporate Secretary Indofood CBP Sukses Makmur Gideon A Putro mengatakan, untuk menjajaki penawaran tersebut, pihaknya akan melakukan uji kelayakan (due diligence) atas Grup Pinehill sebelum memutuskan apakah akan menerima penawaran akuisisi tersebut atau tidak.

Baca Juga: Terancamnya kesepakatan dagang AS-China jadi sentimen negatif IHSG pada Rabu (13/5)

Adapun baru-baru ini, ICBP dikabarkan tengah melakukan pencarian dana untuk melakukan akuisisi tersebut. ICBP disebut sudah mengajukan proposal kepada perbankan untuk kesepakatan senilai US$ 2 miliar. 

Berdasar catatan Kontan.co.id, tenggat waktu proposal itu akhir minggu lalu, dan pemberi pinjaman diberi waktu satu setengah minggu untuk memberi respon. Adapun ICBP membidik pinjaman bridge loan dengan tenor dua tahun, dengan opsi perpanjangan, serta pinjaman berjangka lima tahun.

Analis Binaartha Sekuritas, Muhammad Nafan Aji Gusta Utama mengamati alternatif ICBP melakukan pencarian dana melalui utang ini memungkinkan sebab Debt Equity Ratio (DER) ICBP tercatat masih 45%. 

Baca Juga: Permintaan ruang kantor lesu, begini strategi Ciputra Development (CTRA)

Jika ICBP benar akan mengakuisisi perusahaan tersebut melalui utang,  DER ICBP berpotensi akan terkerek.

Editor: Tendi Mahadi