KONTAN.CO.ID - KONTAN.CO.ID - JAKARTA. Warren Buffett, CEO Berkshire Hathaway (NYSE: BRK-A) (NYSE: BRK-B) adalah salah satu pemetik saham dan investor nilai paling sukses sepanjang masa. Banyak investor bercita-cita meniru keberhasilannya. 

Berita baiknya, Anda dapat mempelajari prinsip-prinsip yang digunakan Buffett untuk memilih saham dan menerapkannya pada strategi investasi Anda sendiri. Berikut adalah tujuh langkah yang dapat Anda gunakan untuk membuat portofolio "saham Buffett" Anda sendiri:

• Berinvestasilah pada apa yang Anda ketahui • Pelajari dasar-dasar investasi nilai • Identifikasi saham murah • Temukan bisnis yang akan bertahan dalam ujian waktu • Investasikan dalam manajemen yang baik • Jadilah agresif selama masa-masa sulit • Pertahankan pola pikir jangka panjang.

Baca Juga: Saham Bank Capital One Naik Usai Diakuisisi Warren Buffet

Selanjutnya bagaimana detail setiap poin tersebut.

              Berinvestasilah pada apa yang Anda ketahui........

• Berinvestasilah pada apa yang Anda ketahui

Sebelum berinvestasi dalam saham apa pun, Anda harus memahami betul bisnis apa akan Anda masuki dan bagaimana perusahaan itu menghasilkan uang. Itulah alasan mengapa Buffett secara historis menghindari sebagian besar saham teknologi.

Sementara itu, portofolio saham dan anak perusahaan Berkshire mewakili beragam perusahaan. Anda akan melihat konsentrasi tinggi di industri tertentu, seperti asuransi, perbankan, utilitas, dan produk konsumen. 

Itu semua adalah bisnis yang dipahami Buffett dengan baik. Jadi, masuk akal jika Buffett bersedia menggelontor banyak modal ke dalamnya.

Baca Juga: Ramalan Suram Warren Buffett Soal Kondisi Bank-Bank di Amerika, Apa Katanya?

• Pelajari dasar-dasar investasi nilai

Buffett percaya bahwa kebanyakan orang Amerika membeli reksadana indeks berbiaya rendah dibandingkan dengan saham individu. Bukannya tidak ada uang yang dihasilkan untuk mengevaluasi dan memilih saham, tetapi kebanyakan orang tidak memiliki waktu, keinginan, atau pengetahuan untuk melakukannya dengan benar.

Jika Anda membaca ini, saya berasumsi Anda memiliki keinginan untuk berinvestasi, serta waktu untuk melakukan pekerjaan rumah. Tetapi sebelum berinvestasi, Anda membutuhkan pengetahuan yang kuat tentang investasi nilai.

Menyaksikan berita dan artikel  keuangan  adalah awal yang baik, tetapi saya sangat merekomendasikan beberapa buku kepada setiap calon investor:

The Intelligent Investor, oleh Benjamin Graham

One Up on Wall Street, oleh Peter Lynch

Dari kedua buku ini Anda  akan memiliki landasan yang sangat baik untuk mengevaluasi saham dan menemukan nilai yang diabaikan di pasar.

Buffett mengatakan,  "Apa yang cerdas  pada satu harga itu bodoh pada yang lain." Dengan pengetahuan yang kuat tentang konsep-konsep investasi nilai, Anda akan berada pada posisi yang tepat untuk membuat perbedaan itu.

• Identifikasi saham murah

Setelah menetapkan kriteria investasi nilai, saatnya membuat daftar saham yang sesuai dengan daftar keinginan Anda. Misalnya, katakanlah Anda ingin saham yang diperdagangkan dengan pendapatan kurang dari 15 kali dan memiliki sejarah yang kuat menghasilkan 20% pengembalian aset dari tahun ke tahun. 

Sebagian besar akun pialang menawarkan penyaringan dan alat lain untuk membuat proses ini lebih mudah dan akan menghasilkan daftar saham berdasarkan kriteria Anda.

Baca Juga: Warren Buffett Tambah Kepemilikan Saham di Bank of America

• Temukan bisnis yang akan bertahan dalam ujian waktu

Setelah Anda memiliki daftar saham yang matriknya terlihat menarik, persempit dengan memilih bisnis yang akan bertahan dengan baik selama resesi. Inilah sebabnya mengapa Buffett suka berinvestasi dalam utilitas.  Hilangkan bisnis yang sangat tergantung pada ekonomi yang kuat, seperti pengecer yang menjual produk-produk mewah.

Anda harus mencari bisnis yang memiliki keunggulan kompetitif tahan lama, atau parit lebar, seperti kata Buffett. Ada beberapa hal yang dapat memberikan keuntungan bisnis, seperti efisiensi, skala, atau teknologi eksklusif. Misalnya, Coca-Cola memiliki jaringan distribusi yang luar biasa, serta merek yang sangat berharga yang memberikan kekuatan harga.

• Berinvestasilah dalam manajemen yang baik

Buffett akan berinvestasi dalam saham hanya jika dia mempercayai bahwa manajemen akan terus bertindak demi kepentingan pemegang saham. Tanda-tanda positif manajemen seperti  sejarah pertumbuhan dividen dan pembelian kembali (kedua cara mengembalikan modal kepada investor), dan reputasi yang sangat baik. 

Jadilah agresif selama masa-masa sulit.......

• Jadilah agresif selama masa-masa sulit

Masih penting untuk mencari peluang selama masa ekonomi sulit. Buffett sering memberi tahu orang-orang bahwa salah satu rahasia sukses investor jangka panjang adalah menyukai koreksi pasar, karena mereka menawarkan peluang terbaik.

Buffett menginvestasikan uang di saat-saat baik dan buruk. Dia melakukan pekerjaan besar memanfaatkan peluang  tak lama setelah Resesi Hebat, seperti deal cerdas dengan berinvestasi di Bank of America. "Setiap dekade atau lebih, awan gelap akan memenuhi langit ekonomi, dan mereka akan menghujani emas sebentar," kata Buffett kepada pemegang saham dalam surat tahunan terbarunya.

• Pertahankan pola pikir jangka panjang

Berkenaan dengan portofolio saham Berkshire Hathaway, Buffett mengatakan, “Masa holding favorit kami adalah selamanya." Namun, itu tidak berarti bahwa Berkshire akan memiliki sahamnya selamanya. Faktanya, Buffett dan timnya menjual saham secara teratur dengan  berbagai alasan bagus.

Apa yang coba dikatakan oleh Buffett, sebagaimana ditulis Motley Fool, bahwa ia melakukan investasi dengan mental jangka panjang. Dengan kata lain, jika Buffett tidak bisa melihat saham selama bertahun-tahun, dia tidak akan membelinya sama sekali. 

"Jika Anda tidak mau memiliki saham selama 10 tahun, jangan pernah berpikir untuk memilikinya selama 10 menit," kata Buffett. ♦

Cek Berita dan Artikel yang lain di Google News

Editor: Syamsul Azhar